發(fā)文機(jī)關(guān)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)
發(fā)文日期2023年02月17日
時(shí)效性現(xiàn)行有效
施行日期2023年02月17日
效力級別部門規(guī)范性文件
目??錄
5-1?增資或轉(zhuǎn)讓股份形成的股份支付
5-2?應(yīng)收款項(xiàng)減值
5-3?客戶資源或客戶關(guān)系及企業(yè)合并涉及無形資產(chǎn)的判斷
5-4?研發(fā)支出資本化
5-5?科研項(xiàng)目相關(guān)政府補(bǔ)助
5-6?有關(guān)涉稅事項(xiàng)
5-7?持續(xù)經(jīng)營能力
5-8?財(cái)務(wù)內(nèi)控不規(guī)范情形
5-9?會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更和差錯(cuò)更正
5-10?現(xiàn)金交易核查
5-11?第三方回款核查
5-12?經(jīng)銷模式
5-13?通過互聯(lián)網(wǎng)開展業(yè)務(wù)相關(guān)信息系統(tǒng)核查
5-14?信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查
5-15?資金流水核查
5-16?尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損
5-17?客戶集中
5-18?投資收益占比
5-19?在審期間分紅及轉(zhuǎn)增股本
5-20?其他說明
5-1?增資或轉(zhuǎn)讓股份形成的股份支付
一、具體適用情形
發(fā)行人向職工(含持股平臺)、顧問、客戶、供應(yīng)商及其他利益相關(guān)方等新增股份,以及主要股東及其關(guān)聯(lián)方向職工(含持股平臺)、客戶、供應(yīng)商及其他利益相關(guān)方等轉(zhuǎn)讓股份,發(fā)行人應(yīng)根據(jù)重要性水平,依據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則,對相關(guān)協(xié)議、交易安排及實(shí)際執(zhí)行情況進(jìn)行綜合判斷,并進(jìn)行相應(yīng)會(huì)計(jì)處理。有充分證據(jù)支持屬于同一次股權(quán)激勵(lì)方案、決策程序、相關(guān)協(xié)議而實(shí)施的股份支付,原則上一并考慮適用。
1. 實(shí)際控制人/老股東增資
解決股份代持等規(guī)范措施導(dǎo)致股份變動(dòng),家族內(nèi)部財(cái)產(chǎn)分割、繼承、贈(zèng)與等非交易行為導(dǎo)致股份變動(dòng),資產(chǎn)重組、業(yè)務(wù)并購、轉(zhuǎn)換持股方式、向老股東同比例配售新股等導(dǎo)致股份變動(dòng),有充分證據(jù)支持相關(guān)股份獲取與發(fā)行人獲得其服務(wù)無關(guān)的,不適用《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第11號——股份支付》。
為發(fā)行人提供服務(wù)的實(shí)際控制人/老股東以低于股份公允價(jià)值的價(jià)格增資入股,且超過其原持股比例而獲得的新增股份,應(yīng)屬于股份支付。如果增資協(xié)議約定,所有股東均有權(quán)按各自原持股比例獲得新增股份,但股東之間轉(zhuǎn)讓新增股份受讓權(quán)且構(gòu)成集團(tuán)內(nèi)股份支付,導(dǎo)致實(shí)際控制人/老股東超過其原持股比例獲得的新增股份,也屬于股份支付。實(shí)際控制人/老股東原持股比例,應(yīng)按照相關(guān)股東直接持有與穿透控股平臺后間接持有的股份比例合并計(jì)算。
2. 顧問或?qū)嶋H控制人/老股東親友獲取股份
發(fā)行人的顧問或?qū)嶋H控制人/老股東親友(以下簡稱當(dāng)事人)以低于股份公允價(jià)值的價(jià)格取得股份,應(yīng)綜合考慮發(fā)行人是否獲取當(dāng)事人及其關(guān)聯(lián)方的服務(wù)。
發(fā)行人獲取當(dāng)事人及其關(guān)聯(lián)方服務(wù)的,應(yīng)構(gòu)成股份支付。
實(shí)際控制人/老股東親友未向發(fā)行人提供服務(wù),但通過增資取得發(fā)行人股份的,應(yīng)考慮是否實(shí)際構(gòu)成發(fā)行人或其他股東向?qū)嶋H控制人/老股東親友讓予利益,從而構(gòu)成對實(shí)際控制人/老股東的股權(quán)激勵(lì)。
3. 客戶、供應(yīng)商獲取股份
發(fā)行人客戶、供應(yīng)商入股的,應(yīng)綜合考慮購銷交易公允性、入股價(jià)格公允性等因素判斷。
購銷交易價(jià)格與第三方交易價(jià)格、同類商品市場價(jià)等相比不存在重大差異,且發(fā)行人未從此類客戶、供應(yīng)商獲取其他利益的,一般不構(gòu)成股份支付。
購銷交易價(jià)格顯著低于/高于第三方交易價(jià)格、同類商品市場價(jià)等可比價(jià)格的:(1)客戶、供應(yīng)商入股價(jià)格未顯著低于同期財(cái)務(wù)投資者入股價(jià)格的,一般不構(gòu)成股份支付;(2)客戶、供應(yīng)商入股價(jià)格顯著低于同期財(cái)務(wù)投資者入股價(jià)格的,需要考慮此類情形是否構(gòu)成股份支付;是否顯著低于同期財(cái)務(wù)投資者入股價(jià)格,應(yīng)綜合考慮與價(jià)格公允性相關(guān)的各項(xiàng)因素。
二、確定公允價(jià)值應(yīng)考慮因素
確定公允價(jià)值,應(yīng)綜合考慮以下因素:(1)入股時(shí)期,業(yè)績基礎(chǔ)與變動(dòng)預(yù)期,市場環(huán)境變化;(2)行業(yè)特點(diǎn),同行業(yè)并購重組市盈率、市凈率水平;(3)股份支付實(shí)施或發(fā)生當(dāng)年市盈率、市凈率等指標(biāo);(4)熟悉情況并按公平原則自愿交易的各方最近達(dá)成的入股價(jià)格或股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格,如近期合理的外部投資者入股價(jià),但要避免采用難以證明公允性的外部投資者入股價(jià);(5)采用恰當(dāng)?shù)墓乐导夹g(shù)確定公允價(jià)值,但要避免采取有爭議的、結(jié)果顯失公平的估值技術(shù)或公允價(jià)值確定方法,如明顯增長預(yù)期下按照成本法評估的凈資產(chǎn)或賬面凈資產(chǎn)。判斷價(jià)格是否公允應(yīng)考慮與某次交易價(jià)格是否一致,是否處于股權(quán)公允價(jià)值的合理區(qū)間范圍內(nèi)。
三、確定等待期應(yīng)考慮因素
股份立即授予或轉(zhuǎn)讓完成且沒有明確約定等待期等限制條件的,股份支付費(fèi)用原則上應(yīng)一次性計(jì)入發(fā)生當(dāng)期,并作為偶發(fā)事項(xiàng)計(jì)入非經(jīng)常性損益。設(shè)定等待期的股份支付,股份支付費(fèi)用應(yīng)采用恰當(dāng)方法在等待期內(nèi)分?jǐn)?并計(jì)入經(jīng)常性損益。
發(fā)行人應(yīng)結(jié)合股權(quán)激勵(lì)方案及相關(guān)決議、入股協(xié)議、服務(wù)合同、發(fā)行人回購權(quán)的期限、回購價(jià)格等有關(guān)等待期的約定及實(shí)際執(zhí)行情況,綜合判斷相關(guān)約定是否實(shí)質(zhì)上構(gòu)成隱含的可行權(quán)條件,即職工是否必須完成一段時(shí)間的服務(wù)或完成相關(guān)業(yè)績方可真正獲得股權(quán)激勵(lì)對應(yīng)的經(jīng)濟(jì)利益。
發(fā)行人在股權(quán)激勵(lì)方案中沒有明確約定等待期,但約定一旦職工離職或存在其他情形(例如職工考核不達(dá)標(biāo)等非市場業(yè)績條件),發(fā)行人、實(shí)際控制人或其指定人員有權(quán)回購其所持股份或在職工持股平臺所持有財(cái)產(chǎn)份額的,應(yīng)考慮此類條款或?qū)嶋H執(zhí)行情況是否構(gòu)成實(shí)質(zhì)性的等待期,尤其關(guān)注回購價(jià)格影響?；刭弮r(jià)格公允,回購僅是股權(quán)歸屬安排的,職工在授予日已獲得相關(guān)利益,原則上不認(rèn)定存在等待期,股份支付費(fèi)用無需分?jǐn)偂；刭弮r(jià)格不公允或尚未明確約定的,表明職工在授予日不能確定獲得相關(guān)利益,只有滿足特定條件后才能獲得相關(guān)利益,應(yīng)考慮是否構(gòu)成等待期。
1. 發(fā)行人的回購權(quán)存在特定期限
發(fā)行人對于職工離職時(shí)相關(guān)股份的回購權(quán)存在特定期限,例如固定期限屆滿前、公司上市前或上市后一定期間等,無證據(jù)支持相關(guān)回購價(jià)格公允的,一般應(yīng)將回購權(quán)存續(xù)期間認(rèn)定為等待期。
2. 發(fā)行人的回購權(quán)沒有特定期限,且回購價(jià)格不公允
發(fā)行人的回購權(quán)沒有特定期限或約定職工任意時(shí)間離職時(shí)發(fā)行人均有權(quán)回購其權(quán)益,且回購價(jià)格與公允價(jià)值存在較大差異的,例如職工僅享有持有期間的分紅權(quán)、回購價(jià)格是原始出資額或原始出資額加定期利息等,發(fā)行人應(yīng)結(jié)合回購價(jià)格等分析職工實(shí)際取得的經(jīng)濟(jì)利益,判斷該事項(xiàng)應(yīng)適用職工薪酬準(zhǔn)則還是股份支付準(zhǔn)則。
3. 發(fā)行人的回購權(quán)沒有特定期限,且回購價(jià)格及定價(jià)基礎(chǔ)均未明確約定
發(fā)行人的回購權(quán)沒有特定期限,且回購價(jià)格及定價(jià)基礎(chǔ)均未明確約定的,應(yīng)考慮相關(guān)安排的商業(yè)合理性。發(fā)行人應(yīng)在申報(bào)前根據(jù)股權(quán)激勵(lì)的目的和商業(yè)實(shí)質(zhì)對相關(guān)條款予以規(guī)范,明確回購權(quán)期限及回購價(jià)格。
四、核查要求
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)對發(fā)行人的股份變動(dòng)是否適用《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第11號——股份支付》進(jìn)行核查,并對以下問題發(fā)表明確意見:股份支付相關(guān)安排是否具有商業(yè)合理性;股份支付相關(guān)權(quán)益工具公允價(jià)值的計(jì)量方法及結(jié)果是否合理,與同期可比公司估值是否存在重大差異;與股權(quán)所有權(quán)或收益權(quán)等相關(guān)的限制性條件是否真實(shí)、可行,相關(guān)約定是否實(shí)質(zhì)上構(gòu)成隱含的可行權(quán)條件,等待期的判斷是否準(zhǔn)確,等待期各年/期確認(rèn)的職工服務(wù)成本或費(fèi)用是否準(zhǔn)確;發(fā)行人股份支付相關(guān)會(huì)計(jì)處理是否符合規(guī)定。
五、信息披露
發(fā)行人應(yīng)根據(jù)重要性原則,在招股說明書中披露股份支付的形成原因、具體對象、權(quán)益工具的數(shù)量及確定依據(jù)、權(quán)益工具的公允價(jià)值及確認(rèn)方法、職工持有份額/股份轉(zhuǎn)讓的具體安排等。
5-2?應(yīng)收款項(xiàng)減值
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)對發(fā)行人應(yīng)收款項(xiàng)包括但不限于以下事項(xiàng)進(jìn)行核查并發(fā)表明確意見:
一、根據(jù)預(yù)期信用損失模型,發(fā)行人可依據(jù)包括客戶類型、商業(yè)模式、付款方式、回款周期、歷史逾期、違約風(fēng)險(xiǎn)、時(shí)間損失、賬齡結(jié)構(gòu)等因素形成的顯著差異,對應(yīng)收款項(xiàng)劃分不同組合分別進(jìn)行減值測試。
二、發(fā)行人評估預(yù)期信用損失,應(yīng)考慮所有合理且有依據(jù)的信息,包括前瞻性信息,并說明預(yù)期信用損失的確定方法和相關(guān)參數(shù)的確定依據(jù)。
三、如果對某些單項(xiàng)或某些組合應(yīng)收款項(xiàng)不計(jì)提壞賬準(zhǔn)備,發(fā)行人應(yīng)充分說明并詳細(xì)論證未計(jì)提的依據(jù)和原因,是否存在確鑿證據(jù),是否存在信用風(fēng)險(xiǎn),賬齡結(jié)構(gòu)是否與收款周期一致,是否考慮前瞻性信息,不應(yīng)僅以欠款方為關(guān)聯(lián)方客戶、優(yōu)質(zhì)客戶、政府工程客戶或歷史上未發(fā)生實(shí)際損失等理由而不計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。
四、發(fā)行人重要客戶以現(xiàn)金、銀行轉(zhuǎn)賬以外方式回款的,應(yīng)清晰披露回款方式。
五、發(fā)行人應(yīng)清晰說明應(yīng)收賬款賬齡的起算時(shí)點(diǎn),分析披露的賬齡情況與實(shí)際是否相符;應(yīng)收賬款初始確認(rèn)后又轉(zhuǎn)為商業(yè)承兌匯票結(jié)算的或應(yīng)收票據(jù)初始確認(rèn)后又轉(zhuǎn)為應(yīng)收賬款結(jié)算的,發(fā)行人應(yīng)連續(xù)計(jì)算賬齡并評估預(yù)期信用損失;應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù),如為有追索權(quán)債權(quán)轉(zhuǎn)讓,發(fā)行人應(yīng)根據(jù)原有賬齡評估預(yù)期信用損失。
六、發(fā)行人應(yīng)參考同行業(yè)上市公司確定合理的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計(jì)提政策;計(jì)提比例與同行業(yè)上市公司存在顯著差異的,應(yīng)在招股說明書中披露具體原因。
5-3?客戶資源或客戶關(guān)系及企業(yè)合并涉及無形資產(chǎn)的判斷
一、客戶資源或客戶關(guān)系,只有源自合同性權(quán)利或其他法定權(quán)利且確保能在較長時(shí)期內(nèi)獲得穩(wěn)定收益,才能確認(rèn)為無形資產(chǎn)。發(fā)行人無法控制客戶資源或客戶關(guān)系帶來的未來經(jīng)濟(jì)利益的,不應(yīng)確認(rèn)無形資產(chǎn)。發(fā)行人開拓市場過程中支付的營銷費(fèi)用,或僅購買相關(guān)客戶資料,而客戶并未與出售方簽訂獨(dú)家或長期買賣合同,有關(guān)“客戶資源”或“客戶關(guān)系”支出通常應(yīng)為發(fā)行人獲取客戶渠道的費(fèi)用。
發(fā)行人已將客戶資源或客戶關(guān)系確認(rèn)為無形資產(chǎn)的,應(yīng)詳細(xì)說明確認(rèn)的依據(jù),是否符合無形資產(chǎn)的確認(rèn)條件。發(fā)行人應(yīng)在資產(chǎn)負(fù)債表日判斷是否存在可能發(fā)生減值的跡象,如考慮上述無形資產(chǎn)對應(yīng)合同的實(shí)際履行情況與確認(rèn)時(shí)設(shè)定的相關(guān)參數(shù)是否存在明顯差異等。保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)針對上述事項(xiàng)發(fā)表明確意見。
二、非同一控制下企業(yè)合并中,購買方在初始確認(rèn)購入的資產(chǎn)時(shí),應(yīng)充分識別被購買方擁有但財(cái)務(wù)報(bào)表未確認(rèn)的無形資產(chǎn),滿足會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定確認(rèn)條件的,應(yīng)確認(rèn)為無形資產(chǎn)。
在企業(yè)合并確認(rèn)無形資產(chǎn)的過程中,發(fā)行人應(yīng)保持專業(yè)謹(jǐn)慎,充分論證是否存在確鑿證據(jù)以及可計(jì)量、可確認(rèn)的條件,評估師應(yīng)按照公認(rèn)可靠的評估方法確認(rèn)其公允價(jià)值。保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)保持應(yīng)有的職業(yè)謹(jǐn)慎,詳細(xì)核查發(fā)行人確認(rèn)的無形資產(chǎn)是否符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定的確認(rèn)條件和計(jì)量要求,是否存在虛構(gòu)無形資產(chǎn)情形,是否存在估值風(fēng)險(xiǎn)和減值風(fēng)險(xiǎn)。
5-4?研發(fā)支出資本化
一、會(huì)計(jì)處理要求
研究階段的支出,應(yīng)于發(fā)生時(shí)計(jì)入當(dāng)期損益;開發(fā)階段的支出,在同時(shí)滿足會(huì)計(jì)準(zhǔn)則列明的條件時(shí),才能按規(guī)定確認(rèn)為無形資產(chǎn)。
初始確認(rèn)和計(jì)量時(shí),發(fā)行人應(yīng)結(jié)合研發(fā)支出資本化相關(guān)內(nèi)控制度的健全性和有效性,逐條具體分析進(jìn)行資本化的開發(fā)支出是否同時(shí)滿足會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定的條件。后續(xù)計(jì)量時(shí),相關(guān)無形資產(chǎn)的預(yù)計(jì)使用壽命和攤銷方法應(yīng)符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定,按規(guī)定進(jìn)行減值測試并足額計(jì)提減值準(zhǔn)備。
二、核查要求
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)從研究開發(fā)項(xiàng)目的立項(xiàng)與驗(yàn)收、研究階段及開發(fā)階段劃分、資本化條件確定、費(fèi)用歸集及會(huì)計(jì)核算和相關(guān)信息披露等方面,關(guān)注發(fā)行人研究開發(fā)活動(dòng)和財(cái)務(wù)報(bào)告流程相關(guān)內(nèi)部控制是否健全有效并一貫執(zhí)行,對發(fā)行人研發(fā)支出資本化相關(guān)會(huì)計(jì)處理的合規(guī)性、謹(jǐn)慎性和一貫性發(fā)表核查意見:
1. 研發(fā)支出成本費(fèi)用歸集范圍是否恰當(dāng),研發(fā)支出是否真實(shí)、準(zhǔn)確,是否與相關(guān)研發(fā)活動(dòng)相關(guān)。
2. 研究階段和開發(fā)階段劃分是否合理,是否與研發(fā)流程相聯(lián)系,是否遵循正常研發(fā)活動(dòng)的周期及行業(yè)慣例并一貫運(yùn)用,是否完整、準(zhǔn)確披露研究階段與開發(fā)階段劃分依據(jù)。
3. 研發(fā)支出資本化條件是否均已滿足,是否具有內(nèi)外部證據(jù)支持。應(yīng)重點(diǎn)從技術(shù)可行性,預(yù)期產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)利益方式,技術(shù)、財(cái)務(wù)資源和其他資源支持等方面進(jìn)行關(guān)注。
4. 是否為申請高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定及企業(yè)所得稅費(fèi)用加計(jì)扣除等目的虛增研發(fā)支出。
5. 研發(fā)支出資本化的會(huì)計(jì)處理與同行業(yè)可比公司是否存在重大差異及差異的合理性。
三、信息披露
發(fā)行人應(yīng)根據(jù)重要性原則,在招股說明書中披露:
1. 研發(fā)支出資本化相關(guān)會(huì)計(jì)政策,與資本化相關(guān)研發(fā)項(xiàng)目的研究內(nèi)容、進(jìn)度、成果、完成時(shí)間(或預(yù)計(jì)完成時(shí)間)、經(jīng)濟(jì)利益產(chǎn)生方式(或預(yù)計(jì)產(chǎn)生方式)、當(dāng)期和累計(jì)資本化金額、主要支出構(gòu)成,以及資本化的起始時(shí)點(diǎn)和確定依據(jù)等。
2. 與研發(fā)支出資本化相關(guān)的無形資產(chǎn)的預(yù)計(jì)使用壽命、攤銷方法、減值等情況,并說明是否符合相關(guān)規(guī)定,研發(fā)支出資本化時(shí)點(diǎn)是否與同行業(yè)可比公司存在重大差異及合理性。發(fā)行人應(yīng)結(jié)合研發(fā)項(xiàng)目推進(jìn)和研究成果運(yùn)用可能發(fā)生的內(nèi)外部不利變化、與研發(fā)支出資本化相關(guān)的無形資產(chǎn)規(guī)模等因素,充分披露相關(guān)無形資產(chǎn)的減值風(fēng)險(xiǎn)及對公司未來業(yè)績可能產(chǎn)生的不利影響。
5-5?科研項(xiàng)目相關(guān)政府補(bǔ)助
一、會(huì)計(jì)處理要求
發(fā)行人應(yīng)結(jié)合科研項(xiàng)目獲取政府經(jīng)濟(jì)資源的主要目的和科研成果所有權(quán)歸屬,判斷上述從政府取得的經(jīng)濟(jì)資源適用的具體準(zhǔn)則。
若發(fā)行人充分證明相關(guān)科研項(xiàng)目與日常活動(dòng)相關(guān),從政府取得的經(jīng)濟(jì)資源屬于提供研發(fā)服務(wù)或者使用相關(guān)科研項(xiàng)目技術(shù)所生產(chǎn)商品的對價(jià)或者對價(jià)組成部分,原則上適用收入準(zhǔn)則;若發(fā)行人充分證明從該科研項(xiàng)目獲得的政府經(jīng)濟(jì)資源是無償?shù)?補(bǔ)助資金主要用途是形成發(fā)行人自有知識產(chǎn)權(quán),原則上適用政府補(bǔ)助準(zhǔn)則。
發(fā)行人應(yīng)結(jié)合補(bǔ)助條件、形式、與公司日?；顒?dòng)的相關(guān)性等,說明相關(guān)會(huì)計(jì)處理是否符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定。
二、非經(jīng)常性損益列報(bào)要求
企業(yè)從政府無償取得的貨幣性資產(chǎn)或非貨幣性資產(chǎn)應(yīng)確認(rèn)為政府補(bǔ)助。企業(yè)應(yīng)根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露解釋性公告第1號——非經(jīng)常性損益》判斷政府補(bǔ)助是否應(yīng)列入非經(jīng)常性損益。通常情況下,政府補(bǔ)助文件中明確補(bǔ)助發(fā)放標(biāo)準(zhǔn),企業(yè)可根據(jù)其經(jīng)營活動(dòng)的產(chǎn)量或者銷量等確定可能持續(xù)收到的補(bǔ)助金額,屬于定額或定量的政府補(bǔ)助,應(yīng)列入經(jīng)常性損益。企業(yè)因研究或?qū)ｍ?xiàng)課題等獲得的政府補(bǔ)助,即使政府通過預(yù)算等方式明確各期補(bǔ)助發(fā)放金額,但與企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)的產(chǎn)量或者銷量等無關(guān),則不屬于定額或定量的政府補(bǔ)助,應(yīng)列入非經(jīng)常性損益。
三、核查要求
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)核查發(fā)行人上述事項(xiàng),并對發(fā)行人政府補(bǔ)助相關(guān)會(huì)計(jì)處理和非經(jīng)常性損益列報(bào)的合規(guī)性發(fā)表意見。
四、信息披露
發(fā)行人應(yīng)根據(jù)重要性原則,披露所承擔(dān)科研項(xiàng)目的名稱、類別、實(shí)施周期、總預(yù)算及其中的財(cái)政預(yù)算金額、計(jì)入當(dāng)期收益和經(jīng)常性損益的政府補(bǔ)助金額等內(nèi)容。
5-6?有關(guān)涉稅事項(xiàng)
一、發(fā)行人依法取得的稅收優(yōu)惠,如高新技術(shù)企業(yè)、軟件企業(yè)、文化企業(yè)及西部大開發(fā)等特定性質(zhì)或區(qū)域性的稅收優(yōu)惠,符合《公開發(fā)行證券的公司信息披露解釋性公告第1號——非經(jīng)常性損益》規(guī)定的,可以計(jì)入經(jīng)常性損益。
二、中介機(jī)構(gòu)應(yīng)對照稅收優(yōu)惠的相關(guān)條件和履行程序的相關(guān)規(guī)定,對發(fā)行人稅收優(yōu)惠政策到期后是否能夠繼續(xù)享受優(yōu)惠發(fā)表明確意見:(1)如果很可能獲得相關(guān)稅收優(yōu)惠批復(fù),按優(yōu)惠稅率預(yù)提預(yù)繳經(jīng)稅務(wù)部門同意,可暫按優(yōu)惠稅率預(yù)提,并說明如果未來被追繳稅款,是否有大股東承諾補(bǔ)償;同時(shí),發(fā)行人應(yīng)在招股說明書中披露稅收優(yōu)惠不確定性風(fēng)險(xiǎn)。(2)如果獲得相關(guān)稅收優(yōu)惠批復(fù)的可能性較小,需按照謹(jǐn)慎性原則按正常稅率預(yù)提,未來根據(jù)實(shí)際的稅收優(yōu)惠批復(fù)情況相應(yīng)調(diào)整。
三、發(fā)行人補(bǔ)繳稅款,符合會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正要求的,可追溯調(diào)整至相應(yīng)期間;繳納罰款、滯納金等,原則上應(yīng)計(jì)入繳納當(dāng)期。
5-7?持續(xù)經(jīng)營能力
發(fā)行人存在以下情形的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注是否影響發(fā)行人持續(xù)經(jīng)營能力:
一、發(fā)行人因宏觀環(huán)境因素影響存在重大不利變化風(fēng)險(xiǎn),如法律法規(guī)、匯率稅收、國際貿(mào)易條件、不可抗力事件等。
二、發(fā)行人因行業(yè)因素影響存在重大不利變化風(fēng)險(xiǎn),如:
1. 發(fā)行人所處行業(yè)被列為行業(yè)監(jiān)管政策中的限制類、淘汰類范圍,或行業(yè)監(jiān)管政策發(fā)生重大變化,導(dǎo)致發(fā)行人不滿足監(jiān)管要求;
2. 發(fā)行人所處行業(yè)出現(xiàn)周期性衰退、產(chǎn)能過剩、市場容量驟減、增長停滯等情況;
3. 發(fā)行人所處行業(yè)準(zhǔn)入門檻低、競爭激烈,導(dǎo)致市場占有率下滑;
4. 發(fā)行人所處行業(yè)上下游供求關(guān)系發(fā)生重大變化,導(dǎo)致原材料采購價(jià)格或產(chǎn)品售價(jià)出現(xiàn)重大不利變化。
三、發(fā)行人因自身因素影響存在重大不利變化風(fēng)險(xiǎn),如:
1. 發(fā)行人重要客戶或供應(yīng)商發(fā)生重大不利變化,進(jìn)而對發(fā)行人業(yè)務(wù)穩(wěn)定性和持續(xù)性產(chǎn)生重大不利影響;
2. 發(fā)行人由于工藝過時(shí)、產(chǎn)品落后、技術(shù)更迭、研發(fā)失敗等原因?qū)е率袌稣加新食掷m(xù)下降,主要資產(chǎn)價(jià)值大幅下跌、主要業(yè)務(wù)大幅萎縮;
3. 發(fā)行人多項(xiàng)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)和財(cái)務(wù)指標(biāo)呈現(xiàn)惡化趨勢,由盈利轉(zhuǎn)為重大虧損,且短期內(nèi)沒有好轉(zhuǎn)跡象;
4. 發(fā)行人營運(yùn)資金不能覆蓋持續(xù)經(jīng)營期間,或營運(yùn)資金不能夠滿足日常經(jīng)營、償還借款等需要;
5. 對發(fā)行人業(yè)務(wù)經(jīng)營或收入實(shí)現(xiàn)有重大影響的商標(biāo)、專利、專有技術(shù)以及特許經(jīng)營權(quán)等重要資產(chǎn)或技術(shù)存在重大糾紛或訴訟,已經(jīng)或者將對發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況或經(jīng)營成果產(chǎn)生重大不利影響。
四、其他明顯影響發(fā)行人持續(xù)經(jīng)營能力的情形。
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)詳細(xì)分析和評估上述因素的具體情形、影響程度和預(yù)期結(jié)果,綜合判斷上述因素是否對發(fā)行人持續(xù)經(jīng)營能力構(gòu)成重大不利影響,審慎發(fā)表明確意見,并督促發(fā)行人充分披露可能影響持續(xù)經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)因素。
5-8?財(cái)務(wù)內(nèi)控不規(guī)范情形
一、適用情形
發(fā)行人申請上市成為公眾公司,需要建立、完善并嚴(yán)格實(shí)施相關(guān)財(cái)務(wù)內(nèi)部控制制度,保護(hù)中小投資者合法權(quán)益,在財(cái)務(wù)內(nèi)控方面存在不規(guī)范情形的,應(yīng)通過中介機(jī)構(gòu)上市輔導(dǎo)完成整改(如收回資金、結(jié)束不當(dāng)行為等措施)和建立健全相關(guān)內(nèi)控制度,從內(nèi)控制度上禁止相關(guān)不規(guī)范情形的持續(xù)發(fā)生。
部分發(fā)行人在提交申報(bào)材料的審計(jì)截止日前存在財(cái)務(wù)內(nèi)控不規(guī)范情形,如①無真實(shí)業(yè)務(wù)支持情況下,通過供應(yīng)商等取得銀行貸款或?yàn)榭蛻籼峁┿y行貸款資金走賬通道(簡稱“轉(zhuǎn)貸”行為);②向關(guān)聯(lián)方或供應(yīng)商開具無真實(shí)交易背景的商業(yè)票據(jù),通過票據(jù)貼現(xiàn)獲取銀行融資;③與關(guān)聯(lián)方或第三方直接進(jìn)行資金拆借;④頻繁通過關(guān)聯(lián)方或第三方收付款項(xiàng),金額較大且缺乏商業(yè)合理性;⑤利用個(gè)人賬戶對外收付款項(xiàng);⑥出借公司賬戶為他人收付款項(xiàng);⑦違反內(nèi)部資金管理規(guī)定對外支付大額款項(xiàng)、大額現(xiàn)金收支、挪用資金;⑧被關(guān)聯(lián)方以借款、代償債務(wù)、代墊款項(xiàng)或者其他方式占用資金;⑨存在賬外賬;⑩在銷售、采購、研發(fā)、存貨管理等重要業(yè)務(wù)循環(huán)中存在內(nèi)控重大缺陷。發(fā)行人存在上述情形的,中介機(jī)構(gòu)應(yīng)考慮是否影響財(cái)務(wù)內(nèi)控健全有效。
發(fā)行人確有特殊客觀原因,認(rèn)為不屬于財(cái)務(wù)內(nèi)控不規(guī)范情形的,需提供充分合理性證據(jù),如外銷業(yè)務(wù)因外匯管制等原因確有必要通過關(guān)聯(lián)方或第三方代收貨款,且不存在審計(jì)范圍受到限制的情形;連續(xù)12個(gè)月內(nèi)銀行貸款受托支付累計(jì)金額與相關(guān)采購或銷售(同一交易對手或同一業(yè)務(wù))累計(jì)金額基本一致或匹配等;與參股公司(非受實(shí)際控制人控制)的其他股東同比例提供資金。
首次申報(bào)審計(jì)截止日后,發(fā)行人原則上不能存在上述內(nèi)控不規(guī)范和不能有效執(zhí)行的情形。
二、核查要求
1. 中介機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)有關(guān)情形發(fā)生的原因及性質(zhì)、時(shí)間及頻率、金額及比例等因素,綜合判斷是否對內(nèi)控制度有效性構(gòu)成重大不利影響。
2. 中介機(jī)構(gòu)應(yīng)對發(fā)行人有關(guān)行為違反法律法規(guī)、規(guī)章制度情況進(jìn)行認(rèn)定,判斷是否屬于舞弊行為,是否構(gòu)成重大違法違規(guī),是否存在被處罰情形或風(fēng)險(xiǎn),是否滿足相關(guān)發(fā)行條件。
3. 中介機(jī)構(gòu)應(yīng)對發(fā)行人有關(guān)行為進(jìn)行完整核查,驗(yàn)證相關(guān)資金來源或去向,充分關(guān)注相關(guān)會(huì)計(jì)核算是否真實(shí)、準(zhǔn)確,與相關(guān)方資金往來的實(shí)際流向和使用情況,判斷是否通過體外資金循環(huán)粉飾業(yè)績或虛構(gòu)業(yè)績。
4. 中介機(jī)構(gòu)應(yīng)關(guān)注發(fā)行人是否已通過收回資金、糾正不當(dāng)行為、改進(jìn)制度、加強(qiáng)內(nèi)控等方式積極整改,是否已針對性建立內(nèi)控制度并有效執(zhí)行,且未發(fā)生新的不合規(guī)行為;有關(guān)行為是否存在后續(xù)影響,是否存在重大風(fēng)險(xiǎn)隱患。發(fā)行人已完成整改的,中介機(jī)構(gòu)應(yīng)結(jié)合對此前不規(guī)范情形的輕重或影響程度的判斷,全面核查、測試,說明測試樣本量是否足夠支撐其意見,并確認(rèn)發(fā)行人整改后的內(nèi)控制度是否已合理、正常運(yùn)行并持續(xù)有效,不存在影響發(fā)行條件的情形。
5. 中介機(jī)構(gòu)應(yīng)關(guān)注發(fā)行人的財(cái)務(wù)內(nèi)控是否持續(xù)符合規(guī)范要求,能夠合理保證公司運(yùn)行效率、合法合規(guī)和財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性,不影響發(fā)行條件及信息披露質(zhì)量。
三、信息披露
發(fā)行人應(yīng)根據(jù)重要性原則,充分披露報(bào)告期內(nèi)的財(cái)務(wù)內(nèi)控不規(guī)范行為,如相關(guān)交易形成原因、資金流向和用途、違反有關(guān)法律法規(guī)具體情況及后果、后續(xù)可能影響的承擔(dān)機(jī)制,并結(jié)合財(cái)務(wù)內(nèi)控重大缺陷的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)披露有關(guān)行為是否構(gòu)成重大缺陷、整改措施、相關(guān)內(nèi)控建立及運(yùn)行情況等。
審計(jì)截止日為經(jīng)審計(jì)的最近一期資產(chǎn)負(fù)債表日。
5-9?會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更和差錯(cuò)更正
一、申報(bào)前會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更和差錯(cuò)更正
發(fā)行人在申報(bào)前進(jìn)行審計(jì)調(diào)整的,申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)按要求對發(fā)行人編制的申報(bào)財(cái)務(wù)報(bào)表與原始財(cái)務(wù)報(bào)表的差異比較表出具鑒證報(bào)告并說明審計(jì)調(diào)整原因,保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)核查審計(jì)調(diào)整的合理性與合規(guī)性。
報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)應(yīng)保持一致,不得隨意變更,如變更應(yīng)符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定,并履行必要的審批程序。保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)關(guān)注發(fā)行人變更會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)是否有充分、合理的理由及依據(jù)。無充分、合理的證據(jù)證明會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)變更的合理性,或者未經(jīng)批準(zhǔn)擅自變更會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)的,或者連續(xù)、反復(fù)自行變更會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)的,視為濫用會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)。
二、申報(bào)后會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更
發(fā)行人申報(bào)后存在會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更事項(xiàng)的,相關(guān)變更事項(xiàng)應(yīng)符合專業(yè)審慎原則,與同行業(yè)上市公司不存在重大差異,不存在影響發(fā)行人會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作規(guī)范性及內(nèi)控有效性情形。在此基礎(chǔ)上,發(fā)行人應(yīng)提交更新后的財(cái)務(wù)報(bào)告。保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)重點(diǎn)核查以下方面并發(fā)表明確意見:
1. 變更事項(xiàng)的時(shí)間、內(nèi)容和范圍,對發(fā)行人的影響。
2. 變更事項(xiàng)的性質(zhì)、內(nèi)容、原因及依據(jù),是否合規(guī),是否符合審慎原則,變更后發(fā)行人會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)與同行業(yè)上市公司是否存在重大差異。
3. 發(fā)行人是否濫用會(huì)計(jì)政策或者會(huì)計(jì)估計(jì)。
4. 變更事項(xiàng)是否反映發(fā)行人會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作薄弱或內(nèi)控缺失。
5. 變更事項(xiàng)是否已準(zhǔn)確、充分披露。
三、申報(bào)后差錯(cuò)更正
發(fā)行人申報(bào)后出現(xiàn)會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正事項(xiàng)的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)重點(diǎn)核查以下方面并發(fā)表明確意見:
1. 差錯(cuò)更正事項(xiàng)的時(shí)間、內(nèi)容和范圍,對發(fā)行人的影響。
2. 差錯(cuò)更正事項(xiàng)的性質(zhì)、原因及依據(jù),是否合規(guī),是否符合審慎原則。
3. 差錯(cuò)更正事項(xiàng)是否因會(huì)計(jì)基礎(chǔ)薄弱、內(nèi)控重大缺陷、盈余操縱、未及時(shí)進(jìn)行審計(jì)調(diào)整的重大會(huì)計(jì)核算疏漏、濫用會(huì)計(jì)政策或者會(huì)計(jì)估計(jì)以及惡意隱瞞或舞弊行為,是否反映發(fā)行人會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作薄弱或內(nèi)控缺失。
4. 差錯(cuò)更正事項(xiàng)是否已準(zhǔn)確、充分披露。
5-10?現(xiàn)金交易核查
發(fā)行人報(bào)告期存在現(xiàn)金交易或以大額現(xiàn)金支付薪酬、報(bào)銷費(fèi)用、墊付各類款項(xiàng)的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師通常應(yīng)關(guān)注并核查以下方面:
1. 現(xiàn)金交易或大額現(xiàn)金支付的必要性與合理性,是否符合發(fā)行人業(yè)務(wù)情況或行業(yè)慣例,現(xiàn)金交易比例及其變動(dòng)情況是否處于合理范圍。
2. 現(xiàn)金交易的客戶或供應(yīng)商情況,是否涉及發(fā)行人關(guān)聯(lián)方。
3. 相關(guān)收入確認(rèn)及成本核算的原則與依據(jù),是否涉及體外循環(huán)或虛構(gòu)業(yè)務(wù)。
4. 現(xiàn)金管理制度是否與業(yè)務(wù)模式、內(nèi)部管理制度匹配,與現(xiàn)金交易、現(xiàn)金支付相關(guān)的內(nèi)部控制制度是否完備、合理并執(zhí)行有效。
5. 現(xiàn)金交易流水的發(fā)生與相關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)生是否真實(shí)一致,是否存在異常分布。
6. 實(shí)際控制人及發(fā)行人董事、監(jiān)事、高管等關(guān)聯(lián)方以及大額現(xiàn)金支付對象是否與客戶或供應(yīng)商及其關(guān)聯(lián)方存在資金往來。
7. 發(fā)行人為減少現(xiàn)金交易采取的改進(jìn)措施及進(jìn)展情況。
8. 現(xiàn)金交易占比達(dá)到重要性水平的,相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)是否充分披露。
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)詳細(xì)說明對發(fā)行人現(xiàn)金交易、大額現(xiàn)金支付的核查方法、過程與證據(jù),對發(fā)行人報(bào)告期現(xiàn)金交易、大額現(xiàn)金支付的真實(shí)性、合理性和必要性及相關(guān)內(nèi)控有效性發(fā)表明確意見。
5-11?第三方回款核查
一、適用范圍
第三方回款通常指發(fā)行人銷售回款的支付方(如銀行匯款的匯款方、銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票的出票方或背書轉(zhuǎn)讓方)與簽訂經(jīng)濟(jì)合同的往來客戶(或?qū)嶋H交易對手)不一致。
二、核查要求
發(fā)行人報(bào)告期存在第三方回款的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師通常應(yīng)重點(diǎn)核查以下方面:
1. 第三方回款的真實(shí)性,是否虛構(gòu)交易或調(diào)節(jié)賬齡。中介機(jī)構(gòu)需核查的內(nèi)容包括但不限于:抽樣選取不一致業(yè)務(wù)的明細(xì)樣本和銀行對賬單回款記錄,追查至相關(guān)業(yè)務(wù)合同、業(yè)務(wù)執(zhí)行記錄及資金流水憑證,獲取相關(guān)客戶代付款確認(rèn)依據(jù),以核實(shí)委托付款的真實(shí)性、代付金額的準(zhǔn)確性及付款方和委托方之間的關(guān)系,說明合同簽約方和付款方不一致的合理原因及第三方回款統(tǒng)計(jì)明細(xì)記錄的完整性,并對第三方回款所對應(yīng)營業(yè)收入的真實(shí)性發(fā)表明確意見。
2. 第三方回款有關(guān)收入占營業(yè)收入的比例,相關(guān)金額及比例是否處于合理范圍。
3. 第三方回款的原因、必要性及商業(yè)合理性,是否與經(jīng)營模式相關(guān)、符合行業(yè)經(jīng)營特點(diǎn),是否能夠區(qū)分不同類別的第三方回款。與經(jīng)營模式相關(guān)、符合行業(yè)經(jīng)營特點(diǎn)的第三方回款情況包括但不限于:①客戶為個(gè)體工商戶或自然人,通過家庭約定由直系親屬代為支付貨款;②客戶為自然人控制的企業(yè),該企業(yè)的法定代表人、實(shí)際控制人代為支付貨款;③客戶所屬集團(tuán)通過集團(tuán)財(cái)務(wù)公司或指定相關(guān)公司代客戶統(tǒng)一對外付款;④政府采購項(xiàng)目指定財(cái)政部門或?qū)ｉT部門統(tǒng)一付款;⑤通過應(yīng)收賬款保理、供應(yīng)鏈物流等合規(guī)方式或渠道完成付款;⑥境外客戶指定付款。
4. 發(fā)行人及其實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管或其他關(guān)聯(lián)方與第三方回款的支付方是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或其他利益安排。
5. 境外銷售涉及境外第三方回款的,第三方代付的商業(yè)合理性或合規(guī)性。
6. 是否因第三方回款導(dǎo)致貨款歸屬糾紛。
7. 合同明確約定第三方付款的,該交易安排是否合理。
8. 資金流、實(shí)物流與合同約定及商業(yè)實(shí)質(zhì)是否一致,第三方回款是否具有可驗(yàn)證性,是否影響銷售循環(huán)內(nèi)部控制有效性的認(rèn)定。
5-12?經(jīng)銷模式
一、適用情形
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)按風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向和重要性原則,對于報(bào)告期任意一期經(jīng)銷收入或毛利占比超過30%的發(fā)行人,原則上應(yīng)按照本規(guī)定做好相關(guān)工作并出具專項(xiàng)說明,未達(dá)到上述標(biāo)準(zhǔn)的,可參照執(zhí)行。
二、核查內(nèi)容
(一)關(guān)于經(jīng)銷商模式商業(yè)合理性
結(jié)合發(fā)行人行業(yè)特點(diǎn)、產(chǎn)品特性、發(fā)展歷程、下游客戶分布、同行業(yè)可比公司情況,分析發(fā)行人經(jīng)銷商模式的分類和定義,不同類別、不同層級經(jīng)銷商劃分標(biāo)準(zhǔn),以及采用經(jīng)銷商模式的必要性和商業(yè)合理性。
(二)關(guān)于經(jīng)銷商模式內(nèi)控制度合理性及運(yùn)行有效性
經(jīng)銷商模式內(nèi)控制度包括但不限于:經(jīng)銷商選取標(biāo)準(zhǔn)和批準(zhǔn)程序,對不同類別經(jīng)銷商、多層級經(jīng)銷商管理制度,終端銷售管理、新增及退出管理方法,定價(jià)考核機(jī)制(包括營銷、運(yùn)輸費(fèi)用承擔(dān)和補(bǔ)貼、折扣和返利等),退換貨機(jī)制,物流管理模式(是否直接發(fā)貨給終端客戶),信用及收款管理,結(jié)算機(jī)制,庫存管理機(jī)制,對賬制度,信息管理系統(tǒng)設(shè)計(jì)與執(zhí)行情況,說明相關(guān)內(nèi)控制度設(shè)計(jì)的合理性及運(yùn)行的有效性。
(三)關(guān)于經(jīng)銷收入確認(rèn)、計(jì)量原則
經(jīng)銷收入確認(rèn)、計(jì)量原則,對銷售補(bǔ)貼或返利、費(fèi)用承擔(dān)、經(jīng)銷商保證金的會(huì)計(jì)處理,對附有退貨條件、給予購銷信用、前期鋪貨借貨、經(jīng)銷商作為居間人參與銷售等特別方式下經(jīng)銷收入確認(rèn)、計(jì)量原則,是否符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》規(guī)定,是否與同行業(yè)可比公司存在顯著差異。
(四)關(guān)于經(jīng)銷商構(gòu)成及穩(wěn)定性
1. 不同類別、不同層級經(jīng)銷商數(shù)量、銷售收入及毛利占比變動(dòng)原因及合理性。
2. 新增、退出經(jīng)銷商數(shù)量,銷售收入及毛利占比,新增、退出經(jīng)銷商銷售收入及毛利占比合理性,新設(shè)即成為發(fā)行人主要經(jīng)銷商的原因及合理性。
3. 主要經(jīng)銷商銷售收入及毛利占比,變動(dòng)原因及合理性,經(jīng)銷商向發(fā)行人采購規(guī)模是否與其自身業(yè)務(wù)規(guī)模不匹配。
4. 經(jīng)銷商是否存在個(gè)人等非法人實(shí)體,該類經(jīng)銷商數(shù)量、銷售收入及毛利占比,與同行業(yè)可比公司是否存在顯著差異。
(五)關(guān)于經(jīng)銷商與發(fā)行人關(guān)聯(lián)關(guān)系及其他業(yè)務(wù)合作
1. 主要經(jīng)銷商基本情況,包括但不限于:注冊資本、注冊地址、成立時(shí)間、經(jīng)營范圍、股東、核心管理人員、員工人數(shù)、與發(fā)行人合作歷史等。
2. 發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員及其他關(guān)聯(lián)方與經(jīng)銷商、經(jīng)銷商的終端客戶是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或其他利益安排,是否存在其他特殊關(guān)系或業(yè)務(wù)合作(如是否存在前員工、近親屬設(shè)立的經(jīng)銷商,是否存在經(jīng)銷商使用發(fā)行人名稱或商標(biāo)),是否存在非經(jīng)營性資金往來,包括對經(jīng)銷商或客戶提供的借款、擔(dān)保等資金支持等。
3. 經(jīng)銷商持股的原因,入股價(jià)格是否公允,資金來源,發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)方是否提供資助。
4. 經(jīng)銷商是否專門銷售發(fā)行人產(chǎn)品。
5. 關(guān)聯(lián)經(jīng)銷商銷售收入、毛利及占比,銷售價(jià)格和毛利率與非關(guān)聯(lián)經(jīng)銷商是否存在顯著差異。
(六)關(guān)于經(jīng)銷商模式經(jīng)營情況分析
1. 經(jīng)銷商模式銷售收入及占比、毛利率,與同行業(yè)可比公司是否存在顯著差異。
2. 不同銷售模式(直銷、經(jīng)銷等)、不同區(qū)域(境內(nèi)、境外等)和不同類別經(jīng)銷商銷售的產(chǎn)品數(shù)量、銷售價(jià)格、銷售收入及占比、毛利及占比、毛利率情況;不同模式、不同區(qū)域、不同類別經(jīng)銷商銷售價(jià)格、毛利率存在顯著差異的原因及合理性。
3. 經(jīng)銷商返利政策及其變化情況,返利占經(jīng)銷收入比例,返利計(jì)提是否充分,是否通過調(diào)整返利政策調(diào)節(jié)經(jīng)營業(yè)績。
4. 經(jīng)銷商采購頻率及單次采購量分布是否合理,與期后銷售周期是否匹配。
5. 經(jīng)銷商一般備貨周期,經(jīng)銷商進(jìn)銷存、退換貨情況,備貨周期是否與經(jīng)銷商進(jìn)銷存情況匹配,是否存在經(jīng)銷商壓貨,退換貨率是否合理。
6. 經(jīng)銷商信用政策及變化,給予經(jīng)銷商的信用政策是否顯著寬松于其他銷售模式或?qū)Σ糠纸?jīng)銷商信用政策顯著寬松于其他經(jīng)銷商,是否通過放寬信用政策調(diào)節(jié)收入。
7. 經(jīng)銷商回款方式、應(yīng)收賬款規(guī)模合理性,是否存在大量現(xiàn)金回款或第三方回款情況。
8. 終端客戶構(gòu)成情況,各層級經(jīng)銷商定價(jià)政策,期末庫存及期后銷售情況,各層級經(jīng)銷商是否壓貨以及大額異常退換貨,各層級經(jīng)銷商回款情況;直銷客戶與經(jīng)銷商終端客戶重合的,同時(shí)對終端客戶采用兩種銷售模式的原因及合理性。
三、核查要求
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)實(shí)施充分適當(dāng)?shù)暮瞬槌绦?獲取經(jīng)銷商收入相關(guān)的可靠證據(jù),以驗(yàn)證經(jīng)銷商收入的真實(shí)性。
(一)制定核查計(jì)劃
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)制定核查計(jì)劃,詳細(xì)記錄核查計(jì)劃制定的過程(過程如有調(diào)整,詳細(xì)記錄調(diào)整過程、原因及審批流程)。制定核查計(jì)劃應(yīng)考慮因素包括但不限于:行業(yè)屬性、行業(yè)特點(diǎn),可比公司情況,發(fā)行人商業(yè)模式,經(jīng)銷商分層級管理方式,財(cái)務(wù)核算基礎(chǔ),信息管理系統(tǒng),發(fā)行人產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、經(jīng)銷商結(jié)構(gòu)、終端銷售結(jié)構(gòu)及其特點(diǎn);樣本選取標(biāo)準(zhǔn)、選取方法及選取過程,不同類別的核查數(shù)量、金額及占比等。
(二)選取核查樣本
中介機(jī)構(gòu)可參考《中國注冊會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1314號——審計(jì)抽樣和其他選取測試項(xiàng)目的方法》,采用統(tǒng)計(jì)抽樣、非統(tǒng)計(jì)抽樣等方法選取樣本,詳細(xì)記錄樣本選取標(biāo)準(zhǔn)和選取過程,嚴(yán)禁人為隨意調(diào)整樣本選取。樣本選取應(yīng)考慮因素包括但不限于:經(jīng)銷商類別、層級、數(shù)量、規(guī)模、區(qū)域分布、典型特征、異常變動(dòng)(如新增或變化較大)等具體特點(diǎn)。核查的樣本量應(yīng)能為得出核查結(jié)論提供合理基礎(chǔ)。
(三)實(shí)施有效核查
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)按核查計(jì)劃,綜合采用多種核查方法,對選取樣本實(shí)施有效核查,如實(shí)記錄核查情況,形成工作底稿。具體核查方法包括但不限于:
1. 內(nèi)部控制測試:了解、測試并評價(jià)與經(jīng)銷商相關(guān)內(nèi)控制度的合理性和執(zhí)行有效性。
2. 實(shí)地走訪:實(shí)地走訪所選取經(jīng)銷商及其終端客戶,察看其主要經(jīng)營場所,發(fā)行人產(chǎn)品在經(jīng)營場所的庫存狀態(tài),了解進(jìn)銷存情況。了解經(jīng)銷商實(shí)際控制人和關(guān)鍵經(jīng)辦人相關(guān)信息、向發(fā)行人采購的商業(yè)理由,了解經(jīng)銷商經(jīng)營情況、財(cái)務(wù)核算基礎(chǔ)、信息管理系統(tǒng)等。核查經(jīng)銷商財(cái)務(wù)報(bào)表了解經(jīng)銷商資金實(shí)力。
3. 分析性復(fù)核:核查發(fā)行人、經(jīng)銷商相關(guān)合同、臺賬、銷售發(fā)票、發(fā)貨單、驗(yàn)收單/報(bào)關(guān)單/代銷清單、回款記錄等,核查發(fā)行人經(jīng)銷收入與經(jīng)銷商采購成本的匹配性,銷貨量與物流成本的匹配性,相互印證銷售實(shí)現(xiàn)過程及結(jié)果真實(shí)性;核查發(fā)行人與經(jīng)銷商相關(guān)的信息管理系統(tǒng)可靠性,經(jīng)銷商信息管理系統(tǒng)進(jìn)銷存情況,與發(fā)行人其他業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)、財(cái)務(wù)系統(tǒng)、資金流水等數(shù)據(jù)是否匹配。
4. 函證:函證發(fā)行人主要經(jīng)銷商,函證內(nèi)容包括各期銷售給經(jīng)銷商的產(chǎn)品數(shù)量、金額、期末庫存和對應(yīng)應(yīng)收款等。
5. 抽查監(jiān)盤:對經(jīng)銷商的期末庫存進(jìn)行抽查監(jiān)盤,核實(shí)經(jīng)銷商期末庫存真實(shí)性。
6. 資金流水核查:核查發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員及其他關(guān)聯(lián)方與經(jīng)銷商之間的資金往來。發(fā)現(xiàn)異常情況應(yīng)擴(kuò)大資金流水核查范圍。
由于行業(yè)特征、經(jīng)銷商結(jié)構(gòu)和數(shù)量等原因?qū)е虏糠趾瞬槌绦驘o法有效實(shí)施的,中介機(jī)構(gòu)應(yīng)充分說明原因,并使用恰當(dāng)?shù)奶娲绦?確保能合理地對經(jīng)銷商最終銷售的真實(shí)性發(fā)表明確意見。
(四)發(fā)表核查意見
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)按照以上要求進(jìn)行逐一核查,說明核查程序、核查方法、核查比例、核查證據(jù)并得出核查結(jié)論,對經(jīng)銷商模式下收入真實(shí)性發(fā)表明確意見。
5-13?通過互聯(lián)網(wǎng)開展業(yè)務(wù)相關(guān)信息系統(tǒng)核查
部分發(fā)行人,如電商、互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)營銷企業(yè)等,其業(yè)務(wù)主要通過互聯(lián)網(wǎng)開展。此類企業(yè),報(bào)告期任意一期通過互聯(lián)網(wǎng)取得的營業(yè)收入占比或毛利占比超過30%,原則上,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)對該類企業(yè)通過互聯(lián)網(wǎng)開展業(yè)務(wù)的信息系統(tǒng)可靠性分別進(jìn)行專項(xiàng)核查并發(fā)表明確核查意見。
發(fā)行人應(yīng)向保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師完整提供報(bào)告期應(yīng)用的信息系統(tǒng)情況,包括系統(tǒng)名稱、開發(fā)人、基本架構(gòu)、主要功能、應(yīng)用方式、各層級數(shù)據(jù)瀏覽或修改權(quán)限等;應(yīng)向保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師核查信息系統(tǒng)數(shù)據(jù)開放足夠權(quán)限,為其核查信息系統(tǒng)提供充分條件。
1. 對于直接向用戶收取費(fèi)用的此類企業(yè),如互聯(lián)網(wǎng)線上銷售、互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)游戲等,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師的核查應(yīng)包括但不限于以下方面:①經(jīng)營數(shù)據(jù)的完整性和準(zhǔn)確性,是否存在被篡改的風(fēng)險(xiǎn),與財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是否一致;②用戶真實(shí)性與變動(dòng)合理性,包括新增用戶的地域分布與數(shù)量、留存用戶的數(shù)量、活躍用戶數(shù)量、月活用戶數(shù)量、單次訪問時(shí)長與訪問時(shí)間段等,系統(tǒng)數(shù)據(jù)與第三方統(tǒng)計(jì)平臺數(shù)據(jù)是否一致;③用戶行為核查,包括但不限于登錄IP或MAC地址信息、充值與消費(fèi)的情況、重點(diǎn)產(chǎn)品消費(fèi)或銷售情況、僵尸用戶情況等,用戶充值、消耗或消費(fèi)的時(shí)間分布是否合理,重點(diǎn)用戶充值或消費(fèi)是否合理;④系統(tǒng)收款或交易金額與第三方支付渠道交易金額是否一致,是否存在自充值或刷單情況;⑤平均用戶收入、平均付費(fèi)用戶收入等數(shù)值的變動(dòng)趨勢是否合理;⑥業(yè)務(wù)系統(tǒng)記錄與計(jì)算虛擬錢包(如有)的充值、消費(fèi)數(shù)據(jù)是否準(zhǔn)確;⑦互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心(IDC)或帶寬費(fèi)用的核查情況,與訪問量是否匹配;⑧獲客成本、獲客渠道是否合理,變動(dòng)是否存在異常。
2. 對用戶消費(fèi)占整體收入比較低,主要通過展示或用戶點(diǎn)擊轉(zhuǎn)化收入的此類企業(yè),如用戶點(diǎn)擊廣告后向廣告主或廣告代理商收取費(fèi)用的企業(yè),保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師的核查應(yīng)包括但不限于以下方面:①經(jīng)營數(shù)據(jù)的完整性和準(zhǔn)確性,是否存在被篡改的風(fēng)險(xiǎn),與財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是否一致;②不同平臺用戶占比是否符合商業(yè)邏輯與產(chǎn)品定位;③推廣投入效果情況,獲客成本是否合理;④用戶行為真實(shí)性核查,應(yīng)用軟件的下載或激活的用戶數(shù)量、新增和活躍的用戶是否真實(shí),是否存在購買虛假用戶流量或虛構(gòu)流量情況;⑤廣告投放的真實(shí)性,是否存在與廣告商串通進(jìn)行虛假交易;⑥用戶的廣告瀏覽行為是否存在明顯異常。
如因核查范圍受限、歷史數(shù)據(jù)丟失、信息系統(tǒng)缺陷、涉及商業(yè)秘密等原因,導(dǎo)致無法獲取全部或部分運(yùn)營數(shù)據(jù),無法進(jìn)行充分核查的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)考慮該等情況是否存在異常并就信息系統(tǒng)可靠性審慎發(fā)表核查意見,同時(shí),對該等事項(xiàng)是否構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙發(fā)表核查意見。
此外,發(fā)行人主要經(jīng)營活動(dòng)并非直接通過互聯(lián)網(wǎng)開展,但其客戶主要通過互聯(lián)網(wǎng)銷售發(fā)行人產(chǎn)品或服務(wù),如發(fā)行人該類業(yè)務(wù)營業(yè)收入占比或毛利占比超過30%,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)核查該類客戶向發(fā)行人傳輸交易信息、相關(guān)數(shù)據(jù)的方式、內(nèi)容,并以可靠方式從發(fā)行人獲取該等數(shù)據(jù),核查該等數(shù)據(jù)與發(fā)行人銷售、物流等數(shù)據(jù)是否存在差異,互聯(lián)網(wǎng)終端客戶情況(如消費(fèi)者數(shù)量、集中度、地域分布、消費(fèi)頻率、單次消費(fèi)金額分布等)是否存在異常。對無法取得客戶相關(guān)交易數(shù)據(jù)的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)充分核查原因并謹(jǐn)慎評估該情況對發(fā)表核查意見的影響。
5-14?信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查
一、適用情形
發(fā)行人日常經(jīng)營活動(dòng)高度依賴信息系統(tǒng)的,如業(yè)務(wù)運(yùn)營、終端銷售環(huán)節(jié)通過信息系統(tǒng)線上管理,相關(guān)業(yè)務(wù)運(yùn)營數(shù)據(jù)由信息系統(tǒng)記錄并存儲(chǔ),且發(fā)行人相關(guān)業(yè)務(wù)營業(yè)收入或成本占比、毛利占比或相關(guān)費(fèi)用占期間費(fèi)用的比例超過30%的,原則上,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)對開展相關(guān)業(yè)務(wù)的信息系統(tǒng)可靠性進(jìn)行專項(xiàng)核查并發(fā)表明確核查意見。保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)結(jié)合發(fā)行人的業(yè)務(wù)運(yùn)營特點(diǎn)、信息系統(tǒng)支撐業(yè)務(wù)開展程度、用戶數(shù)量及交易量級等進(jìn)行判斷。
如保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師結(jié)合對發(fā)行人業(yè)務(wù)運(yùn)營、信息系統(tǒng)以及數(shù)據(jù)體量的了解,認(rèn)為存在覆蓋范圍等方面局限的,應(yīng)考慮引入信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查工作。
二、核查總體要求
1. 總體原則。發(fā)行人應(yīng)向中介機(jī)構(gòu)完整提供報(bào)告期應(yīng)用的信息系統(tǒng)情況,包括系統(tǒng)名稱、開發(fā)人、基本架構(gòu)、主要功能、應(yīng)用方式、各層級數(shù)據(jù)瀏覽或修改權(quán)限等;應(yīng)為中介機(jī)構(gòu)核查信息系統(tǒng)開放足夠權(quán)限,提供充分條件。
中介機(jī)構(gòu)應(yīng)對發(fā)行人存儲(chǔ)于信息系統(tǒng)中的業(yè)務(wù)運(yùn)營和財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的完整性、準(zhǔn)確性、一致性、真實(shí)性和合理性等進(jìn)行專項(xiàng)核查并發(fā)表明確意見。
2. 勝任能力。中介機(jī)構(gòu)應(yīng)選派或聘請具備相應(yīng)專業(yè)能力的團(tuán)隊(duì)和機(jī)構(gòu)執(zhí)行信息系統(tǒng)核查工作。
3. 責(zé)任劃分。聘請其他機(jī)構(gòu)開展信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查工作或參考其核查結(jié)論的,中介機(jī)構(gòu)應(yīng)考慮其他機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性、可靠性及其核查工作的充分性,并就借助他人開展信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查工作的必要性與有效性謹(jǐn)慎發(fā)表意見。
4. 核查方案。執(zhí)行信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查,核查團(tuán)隊(duì)?wèi)?yīng)以風(fēng)險(xiǎn)防控為導(dǎo)向,結(jié)合發(fā)行人業(yè)務(wù)模式、盈利模式、系統(tǒng)架構(gòu)、數(shù)據(jù)流轉(zhuǎn)等情況,充分考慮舞弊行為出現(xiàn)的可能性,識別業(yè)務(wù)流程中可能存在的數(shù)據(jù)造假風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn),合理設(shè)計(jì)核查方案,運(yùn)用大數(shù)據(jù)分析和內(nèi)部控制測試等手段逐一排查風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn),全面驗(yàn)證發(fā)行人信息系統(tǒng)中業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的完整性、準(zhǔn)確性、一致性、真實(shí)性和合理性。
三、核查工作要求
1. IT系統(tǒng)控制:包括但不限于系統(tǒng)開發(fā)、訪問邏輯、權(quán)限管理、系統(tǒng)運(yùn)維、數(shù)據(jù)安全、數(shù)據(jù)備份等流程控制情況;重點(diǎn)關(guān)注是否存在過度授權(quán),是否存在錄入信息系統(tǒng)應(yīng)用層數(shù)據(jù)或篡改信息系統(tǒng)后臺數(shù)據(jù)庫等數(shù)據(jù)造假舞弊的風(fēng)險(xiǎn),是否發(fā)生過導(dǎo)致數(shù)據(jù)異常的重大事件;結(jié)合發(fā)現(xiàn)的缺陷,判斷是否對信息系統(tǒng)存儲(chǔ)數(shù)據(jù)的真實(shí)性、準(zhǔn)確性及完整性產(chǎn)生影響,是否存在補(bǔ)償性控制,并明確其性質(zhì)是否屬于重大缺陷以及對內(nèi)部控制有效性的影響程度。
2. 基礎(chǔ)數(shù)據(jù)質(zhì)量探查:包括但不限于基礎(chǔ)運(yùn)營數(shù)據(jù)及財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)在系統(tǒng)中記錄和保存的準(zhǔn)確性、完整性;基礎(chǔ)數(shù)據(jù)直接生成或加工生成的主要披露數(shù)據(jù)的真實(shí)性、準(zhǔn)確性及完整性;重點(diǎn)關(guān)注是否存在數(shù)據(jù)缺失、指標(biāo)口徑錯(cuò)誤導(dǎo)致披露數(shù)據(jù)失實(shí)等事項(xiàng)。
3. 業(yè)務(wù)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)一致性核查:包括但不限于經(jīng)營數(shù)據(jù)與核算數(shù)據(jù)、資金流水等財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的一致性或匹配性,測試范圍應(yīng)覆蓋整個(gè)核查期間;重點(diǎn)關(guān)注財(cái)務(wù)核算數(shù)據(jù)與經(jīng)營數(shù)據(jù)不一致、資金流水與訂單金額不匹配等事項(xiàng)。
4. 多指標(biāo)分析性復(fù)核:深入分析關(guān)鍵業(yè)務(wù)指標(biāo)和財(cái)務(wù)指標(biāo)的變化趨勢及匹配性,通過多指標(biāo)分析性復(fù)核找出“異常”趨勢和交易;分析貫穿整個(gè)業(yè)務(wù)鏈條的關(guān)鍵業(yè)務(wù)及財(cái)務(wù)指標(biāo)數(shù)據(jù)趨勢,指標(biāo)數(shù)據(jù)應(yīng)至少以“月”為時(shí)間維度進(jìn)行統(tǒng)計(jì)和分析,對個(gè)別關(guān)鍵指標(biāo)數(shù)據(jù)應(yīng)按“天”分析;重點(diǎn)關(guān)注關(guān)鍵業(yè)務(wù)指標(biāo)和財(cái)務(wù)指標(biāo)的變化趨勢及匹配性,排查是否存在背離發(fā)行人業(yè)務(wù)發(fā)展、行業(yè)慣例或違反商業(yè)邏輯的異常情形,相關(guān)核查包括但不限于用戶變動(dòng)合理性、用戶行為分布合理性、獲客渠道等。
5. 反舞弊場景分析:應(yīng)針對行業(yè)情況設(shè)計(jì)舞弊場景進(jìn)行驗(yàn)證測試;基于業(yè)務(wù)流程可能出現(xiàn)舞弊造假環(huán)節(jié)的場景進(jìn)行驗(yàn)證測試,分析核查期間用戶行為及訂單表現(xiàn),形成異常數(shù)據(jù)臨界值,識別脫離臨界值的異常用戶或異常訂單并進(jìn)行深入排查,包括但不限于用戶真實(shí)性、收入分布合理性、獲客成本變動(dòng)合理性等。
6. 疑似異常數(shù)據(jù)跟進(jìn):包括但不限于排查有聚集性表現(xiàn)的疑似異常數(shù)據(jù),除業(yè)務(wù)邏輯相互印證外,還應(yīng)執(zhí)行明細(xì)數(shù)據(jù)分析或?qū)嵸|(zhì)性走訪驗(yàn)證;對確實(shí)無法合理解釋的異常情況,應(yīng)分析對收入真實(shí)性的影響并發(fā)表明確意見。
四、核查報(bào)告要求
1. 核查報(bào)告內(nèi)容。信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查報(bào)告應(yīng)清晰描述核查工作的整個(gè)過程,準(zhǔn)確描述和定義核查范圍、比例,清晰描述發(fā)行人業(yè)務(wù)模式、經(jīng)營活動(dòng),充分揭示所有風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn),準(zhǔn)確敘述每一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)涉及的核查方法、核查經(jīng)過、核查結(jié)果、異常情況和跟進(jìn)測試情況。信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查報(bào)告應(yīng)做到內(nèi)容詳實(shí)、結(jié)論清晰、不留疑問。
2. 核查報(bào)告結(jié)論。中介機(jī)構(gòu)應(yīng)結(jié)合信息系統(tǒng)專項(xiàng)核查結(jié)果,分別就發(fā)行人的信息系統(tǒng)是否真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地記錄發(fā)行人的經(jīng)營活動(dòng),業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)與財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是否一致發(fā)表明確意見。存在明顯異常事項(xiàng)的,應(yīng)明確披露該等事項(xiàng)及問題性質(zhì),并就該事項(xiàng)的實(shí)質(zhì)性影響發(fā)表明確意見。因核查范圍受限、歷史數(shù)據(jù)丟失、信息系統(tǒng)缺陷、涉及商業(yè)秘密等原因,無法獲取全部運(yùn)營數(shù)據(jù),無法進(jìn)行充分核查的,中介機(jī)構(gòu)應(yīng)就信息系統(tǒng)可靠性審慎發(fā)表核查意見,并對該等事項(xiàng)是否構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙發(fā)表核查意見。
5-15?資金流水核查
一、適用情形
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)充分評估發(fā)行人所處經(jīng)營環(huán)境、行業(yè)類型、業(yè)務(wù)流程、規(guī)范運(yùn)作水平、主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)水平及變動(dòng)趨勢等因素,確定發(fā)行人相關(guān)資金流水核查的具體程序和異常標(biāo)準(zhǔn),以合理保證發(fā)行人財(cái)務(wù)報(bào)表不存在重大錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)。發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管等相關(guān)人員應(yīng)按照誠實(shí)信用原則,向中介機(jī)構(gòu)提供完整的銀行賬戶信息,配合中介機(jī)構(gòu)核查資金流水。中介機(jī)構(gòu)應(yīng)勤勉盡責(zé),采用可靠手段獲取核查資料,在確定核查范圍、實(shí)施核查程序方面保持應(yīng)有的職業(yè)謹(jǐn)慎。在符合銀行賬戶查詢相關(guān)法律法規(guī)的前提下,資金流水核查范圍除發(fā)行人銀行賬戶資金流水以外,結(jié)合發(fā)行人實(shí)際情況,還可能包括控股股東、實(shí)際控制人、發(fā)行人主要關(guān)聯(lián)方、董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員等開立或控制的銀行賬戶資金流水,以及與上述銀行賬戶發(fā)生異常往來的發(fā)行人關(guān)聯(lián)方及員工開立或控制的銀行賬戶資金流水。
二、核查要求
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師在資金流水核查中,應(yīng)結(jié)合重要性原則和支持核查結(jié)論需要,重點(diǎn)核查報(bào)告期內(nèi)發(fā)生的以下事項(xiàng):(1)發(fā)行人資金管理相關(guān)內(nèi)部控制制度是否存在較大缺陷;(2)是否存在銀行賬戶不受發(fā)行人控制或未在發(fā)行人財(cái)務(wù)核算中全面反映的情況,是否存在發(fā)行人銀行開戶數(shù)量等與業(yè)務(wù)需要不符的情況;(3)發(fā)行人大額資金往來是否存在重大異常,是否與公司經(jīng)營活動(dòng)、資產(chǎn)購置、對外投資等不相匹配;(4)發(fā)行人與控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員等是否存在異常大額資金往來;(5)發(fā)行人是否存在大額或頻繁取現(xiàn)的情形,是否無合理解釋;發(fā)行人同一賬戶或不同賬戶之間,是否存在金額、日期相近的異常大額資金進(jìn)出的情形,是否無合理解釋;(6)發(fā)行人是否存在大額購買無實(shí)物形態(tài)資產(chǎn)或服務(wù)(如商標(biāo)、專利技術(shù)、咨詢服務(wù)等)的情形,如存在,相關(guān)交易的商業(yè)合理性是否存在疑問;(7)發(fā)行人實(shí)際控制人個(gè)人賬戶大額資金往來較多且無合理解釋,或者頻繁出現(xiàn)大額存現(xiàn)、取現(xiàn)情形;(8)控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員是否從發(fā)行人獲得大額現(xiàn)金分紅款、薪酬或資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓款,轉(zhuǎn)讓發(fā)行人股權(quán)獲得大額股權(quán)轉(zhuǎn)讓款,主要資金流向或用途存在重大異常;(9)控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員與發(fā)行人關(guān)聯(lián)方、客戶、供應(yīng)商是否存在異常大額資金往來;(10)是否存在關(guān)聯(lián)方代發(fā)行人收取客戶款項(xiàng)或支付供應(yīng)商款項(xiàng)的情形。
發(fā)行人在報(bào)告期內(nèi)存在以下情形的,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)考慮是否需要擴(kuò)大資金流水核查范圍:(1)發(fā)行人備用金、對外付款等資金管理存在重大不規(guī)范情形;(2)發(fā)行人毛利率、期間費(fèi)用率、銷售凈利率等指標(biāo)各期存在較大異常變化,或者與同行業(yè)公司存在重大不一致;(3)發(fā)行人經(jīng)銷模式占比較高或大幅高于同行業(yè)公司,且經(jīng)銷毛利率存在較大異常;(4)發(fā)行人將部分生產(chǎn)環(huán)節(jié)委托其他方進(jìn)行加工的,且委托加工費(fèi)用大幅變動(dòng),或者單位成本、毛利率大幅異于同行業(yè);(5)發(fā)行人采購總額中進(jìn)口占比較高或者銷售總額中出口占比較高,且對應(yīng)的采購單價(jià)、銷售單價(jià)、境外供應(yīng)商或客戶資質(zhì)存在較大異常;(6)發(fā)行人重大購銷交易、對外投資或大額收付款,在商業(yè)合理性方面存在疑問;(7)董事、監(jiān)事、高管、關(guān)鍵崗位人員薪酬水平發(fā)生重大變化;(8)其他異常情況。
保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)將上述資金流水的核查范圍、資金流水核查重要性水平確定方法和依據(jù),異常標(biāo)準(zhǔn)及確定依據(jù)、核查程序、核查證據(jù)編制形成工作底稿,在核查中受到的限制及所采取的替代措施應(yīng)一并書面記錄。保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師還應(yīng)結(jié)合上述資金流水核查情況,就發(fā)行人內(nèi)部控制是否健全有效、是否存在體外資金循環(huán)形成銷售回款、承擔(dān)成本費(fèi)用的情形發(fā)表明確核查意見。
5-16?尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損
一、核查要求
發(fā)行人尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損的,中介機(jī)構(gòu)應(yīng)充分核查尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧的原因,并就其是否影響發(fā)行人持續(xù)經(jīng)營能力發(fā)表意見。
二、信息披露
1. 原因分析
發(fā)行人應(yīng)結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)和公司情況,針對性量化分析披露尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損的成因,是否符合投入產(chǎn)出規(guī)律,是否具有商業(yè)合理性,是否屬于行業(yè)普遍現(xiàn)象。對行業(yè)共性因素,應(yīng)結(jié)合所屬行業(yè)情況、競爭狀況、發(fā)展態(tài)勢以及同行業(yè)可比公司經(jīng)營情況等,具體分析披露行業(yè)因素對公司盈利的影響。對公司特有因素,應(yīng)結(jié)合公司的投資、研發(fā)、生產(chǎn)、銷售等情況,具體分析披露有關(guān)因素對公司盈利的影響,相關(guān)因素在報(bào)告期內(nèi)的變化情況、發(fā)展趨勢,相關(guān)因素與報(bào)告期內(nèi)盈利變動(dòng)的匹配關(guān)系。
2. 影響分析
發(fā)行人應(yīng)充分披露尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損對公司現(xiàn)金流、業(yè)務(wù)拓展、人才吸引、團(tuán)隊(duì)穩(wěn)定、研發(fā)投入、戰(zhàn)略投入、生產(chǎn)經(jīng)營可持續(xù)性等方面的影響。尚未盈利的發(fā)行人應(yīng)充分披露尚未盈利對公司經(jīng)營的影響,是否對未來持續(xù)經(jīng)營能力產(chǎn)生重大不利影響。
3. 趨勢分析
尚未盈利的發(fā)行人應(yīng)謹(jǐn)慎估計(jì)并客觀披露與未來業(yè)績相關(guān)的前瞻性信息,包括原因分析中有關(guān)因素的發(fā)展趨勢、達(dá)到盈虧平衡狀態(tài)主要經(jīng)營要素需達(dá)到的水平、未來是否可實(shí)現(xiàn)盈利以及其他有利于投資者對公司盈利趨勢形成合理預(yù)期的信息。披露前瞻性信息時(shí),應(yīng)披露預(yù)測相關(guān)假設(shè)基礎(chǔ),并聲明假設(shè)的數(shù)據(jù)基礎(chǔ)及相關(guān)預(yù)測具有重大不確定性,提醒投資者謹(jǐn)慎使用。
4. 風(fēng)險(xiǎn)因素
尚未盈利的發(fā)行人,應(yīng)結(jié)合自身情況針對性地充分披露相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)因素,如:未來一定期間無法盈利風(fēng)險(xiǎn),收入無法按計(jì)劃增長風(fēng)險(xiǎn),研發(fā)失敗風(fēng)險(xiǎn),產(chǎn)品或服務(wù)無法得到客戶認(rèn)同風(fēng)險(xiǎn),資金狀況、業(yè)務(wù)拓展、人才引進(jìn)、團(tuán)隊(duì)穩(wěn)定、研發(fā)投入等方面受到限制或影響的風(fēng)險(xiǎn)等。預(yù)期未盈利狀態(tài)仍將持續(xù)存在的,發(fā)行人還應(yīng)結(jié)合《上市規(guī)則》的具體條款分析觸發(fā)退市條件的可能性,并充分披露相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。
最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損的,發(fā)行人應(yīng)披露累計(jì)未彌補(bǔ)虧損及其成因?qū)疚磥碛芰?、分紅政策影響等。
5. 投資者保護(hù)措施及承諾
尚未盈利或最近一期存在累計(jì)未彌補(bǔ)虧損的發(fā)行人,應(yīng)披露依法落實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益規(guī)定的各項(xiàng)措施;應(yīng)披露本次發(fā)行前累計(jì)未彌補(bǔ)虧損是否由新老股東共同承擔(dān)以及已履行的決策程序。尚未盈利企業(yè)應(yīng)披露其控股股東、實(shí)際控制人和董事、監(jiān)事、高管、核心技術(shù)人員按照相關(guān)規(guī)定作出的關(guān)于減持股份的特殊安排或承諾。
5-17?客戶集中
一、總體要求
發(fā)行人存在單一客戶主營業(yè)務(wù)收入或毛利貢獻(xiàn)占比較高情形的,保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注該情形的合理性、客戶穩(wěn)定性和業(yè)務(wù)持續(xù)性,是否存在重大不確定性風(fēng)險(xiǎn),進(jìn)而影響發(fā)行人持續(xù)經(jīng)營能力。
發(fā)行人來自單一客戶主營業(yè)務(wù)收入或毛利貢獻(xiàn)占比超過50%的,一般認(rèn)為發(fā)行人對該客戶存在重大依賴。
保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)合理判斷發(fā)行人是否符合發(fā)行條件,督促發(fā)行人做好信息披露和風(fēng)險(xiǎn)揭示。
二、核查要求
(一)客戶集中情形核查要求
保薦機(jī)構(gòu)通常應(yīng)關(guān)注并核查以下方面:
1. 發(fā)行人客戶集中的原因及合理性。
2. 發(fā)行人客戶在行業(yè)中的地位、透明度與經(jīng)營狀況,是否存在重大不確定性風(fēng)險(xiǎn)。
3. 發(fā)行人與客戶合作的歷史、業(yè)務(wù)穩(wěn)定性及可持續(xù)性,相關(guān)交易的定價(jià)原則及公允性。
4. 發(fā)行人與重大客戶是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系,發(fā)行人的業(yè)務(wù)獲取方式是否影響?yīng)毩⑿?發(fā)行人是否具備獨(dú)立面向市場獲取業(yè)務(wù)的能力。
對于因行業(yè)因素導(dǎo)致發(fā)行人客戶集中度高的,保薦機(jī)構(gòu)通常還應(yīng)關(guān)注發(fā)行人客戶集中與行業(yè)經(jīng)營特點(diǎn)是否一致,是否存在下游行業(yè)較為分散而發(fā)行人自身客戶較為集中的情形。對于非因行業(yè)因素導(dǎo)致發(fā)行人客戶集中度偏高的,保薦機(jī)構(gòu)通常還應(yīng)關(guān)注該客戶是否為異常新增客戶,客戶集中是否可能導(dǎo)致發(fā)行人未來持續(xù)經(jīng)營能力存在重大不確定性。
(二)單一客戶重大依賴情形核查要求
發(fā)行人對單一客戶存在重大依賴的,保薦機(jī)構(gòu)除應(yīng)按照“(一)客戶集中情形核查要求”進(jìn)行核查外,通常還應(yīng)關(guān)注并核查以下方面:
1. 發(fā)行人主要產(chǎn)品或服務(wù)應(yīng)用領(lǐng)域和下游需求情況,市場空間是否較大;發(fā)行人技術(shù)路線與行業(yè)技術(shù)迭代的匹配情況,是否具備開拓其他客戶的技術(shù)能力以及市場拓展的進(jìn)展情況,包括與客戶的接觸洽談、產(chǎn)品試用與認(rèn)證、訂單情況等。
2. 發(fā)行人及其下游客戶所在行業(yè)是否屬于國家產(chǎn)業(yè)政策明確支持的領(lǐng)域,相關(guān)政策及其影響下的市場需求是否具有階段性特征,產(chǎn)業(yè)政策變化是否會(huì)對發(fā)行人的客戶穩(wěn)定性、業(yè)務(wù)持續(xù)性產(chǎn)生重大不利影響。
3. 對于存在重大依賴的單一客戶屬于非終端客戶的情況,應(yīng)當(dāng)穿透核查終端客戶的有關(guān)情況、交易背景,分析說明相關(guān)交易是否具有合理性,交易模式是否符合行業(yè)慣例,銷售是否真實(shí)。
如無法充分核查并說明發(fā)行人單一客戶重大依賴的合理性、客戶穩(wěn)定性或業(yè)務(wù)持續(xù)性,保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)就發(fā)行人是否具備持續(xù)經(jīng)營能力審慎發(fā)表核查意見。
三、信息披露
發(fā)行人應(yīng)在招股說明書中披露上述情況,充分揭示客戶集中度較高可能帶來的風(fēng)險(xiǎn)。
5-18?投資收益占比
一、總體要求
針對發(fā)行人來自合并報(bào)表范圍以外的投資收益占當(dāng)期合并凈利潤比例較高的情形,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注發(fā)行人來自合并財(cái)務(wù)報(bào)表范圍以外的投資收益對盈利貢獻(xiàn)程度,發(fā)行人納入合并報(bào)表范圍以內(nèi)主體狀況,發(fā)行人合并財(cái)務(wù)報(bào)表范圍以外投資對象業(yè)務(wù)內(nèi)容,以及招股說明書相關(guān)信息披露等情況。
二、核查要求
發(fā)行人來自合并報(bào)表范圍以外的投資收益占當(dāng)期合并凈利潤的比例較高,保薦機(jī)構(gòu)及申報(bào)會(huì)計(jì)師通常應(yīng)關(guān)注以下方面:
1. 發(fā)行人如減除合并財(cái)務(wù)報(bào)表范圍以外的對外投資及投資收益,剩余業(yè)務(wù)是否具有持續(xù)經(jīng)營能力。
2. 被投資企業(yè)主營業(yè)務(wù)與發(fā)行人主營業(yè)務(wù)是否具有高度相關(guān)性,如同一行業(yè)、類似技術(shù)產(chǎn)品、上下游關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)等,是否存在大規(guī)模非主業(yè)投資情況。
3. 是否充分披露相關(guān)投資的基本情況及對發(fā)行人的影響。
三、信息披露
發(fā)行人應(yīng)在招股說明書“風(fēng)險(xiǎn)因素”中充分披露相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)特征,同時(shí)在管理層分析中披露以下內(nèi)容:
1. 被投資企業(yè)的業(yè)務(wù)內(nèi)容、經(jīng)營狀況,發(fā)行人與被投資企業(yè)所處行業(yè)的關(guān)系,發(fā)行人對被投資企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況的可控性和判斷力等相關(guān)信息。
2. 發(fā)行人對被投資企業(yè)的投資過程,與被投資企業(yè)控股股東合作歷史、未來合作預(yù)期、合作模式是否符合行業(yè)慣例,被投資企業(yè)分紅政策等。
3. 被投資企業(yè)非經(jīng)常性損益情況及對發(fā)行人投資收益構(gòu)成的影響,該影響數(shù)是否已作為發(fā)行人的非經(jīng)常性損益計(jì)算。
4. 其他重要信息。
5-19?在審期間分紅及轉(zhuǎn)增股本
發(fā)行人在審期間現(xiàn)金分紅、分派股票股利或資本公積轉(zhuǎn)增股本的,應(yīng)依據(jù)公司章程和相關(guān)監(jiān)管要求,充分論證必要性和恰當(dāng)性,并履行相應(yīng)決策程序,相關(guān)分紅方案應(yīng)在發(fā)行上市前實(shí)施完畢。發(fā)行人應(yīng)重點(diǎn)披露以下內(nèi)容:
一、發(fā)行人大額分紅的,應(yīng)充分披露分紅的必要性和恰當(dāng)性,以及對財(cái)務(wù)狀況和新老股東利益可能產(chǎn)生的影響。
二、發(fā)行人分派股票股利或資本公積轉(zhuǎn)增股本的,應(yīng)披露股本變化后最近一期經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)告。
5-20?其他說明
本指引自公布之日起施行。
