發(fā)文機(jī)關(guān)中國(guó)外匯交易中心暨全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心
發(fā)文日期2025年02月10日
時(shí)效性現(xiàn)行有效
發(fā)文字號(hào)中匯交發(fā)〔2025〕43號(hào)
施行日期2025年02月10日
效力級(jí)別部門規(guī)范性文件
銀行間市場(chǎng)境外機(jī)構(gòu)投資者成員：
為更好滿足境外機(jī)構(gòu)投資者流動(dòng)性管理需要，提高銀行間債券市場(chǎng)對(duì)外開(kāi)放水平，全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心（以下簡(jiǎn)稱同業(yè)拆借中心）于2025年2月10日起，面向債券通“北向通”境外機(jī)構(gòu)投資者推出債券通項(xiàng)下離岸債券回購(gòu)交易服務(wù)?，F(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：
一、 業(yè)務(wù)簡(jiǎn)介
債券通項(xiàng)下離岸債券回購(gòu)交易是指?jìng)ā氨毕蛲ā本惩鈾C(jī)構(gòu)投資者之間通過(guò)同業(yè)拆借中心系統(tǒng)達(dá)成的以“北向通”持倉(cāng)債券為擔(dān)保品的債券回購(gòu)交易。
本通知適用的債券回購(gòu)形式為單筆交易可使用一只或多只回購(gòu)債券且回購(gòu)期間票息及時(shí)劃轉(zhuǎn)的買斷式回購(gòu)。回購(gòu)期間票息及時(shí)劃轉(zhuǎn)是指，回購(gòu)期間如發(fā)生回購(gòu)債券派息，逆回購(gòu)方應(yīng)及時(shí)將回購(gòu)債券派息支付給正回購(gòu)方。
二、 參與主體
通過(guò)債券通“北向通”渠道開(kāi)展現(xiàn)券交易的境外機(jī)構(gòu)投資者可參與債券通項(xiàng)下離岸債券回購(gòu)業(yè)務(wù)。符合條件的參與主體應(yīng)在業(yè)務(wù)開(kāi)展前按照《“北向通”境外投資者債券回購(gòu)交易業(yè)務(wù)申請(qǐng)指南》（中國(guó)貨幣網(wǎng)-服務(wù)-本幣市場(chǎng)服務(wù)-入市指南）向同業(yè)拆借中心提交申請(qǐng)。
三、 基本規(guī)則
離岸債券回購(gòu)的標(biāo)的債券為債券通項(xiàng)下托管在香港金融管理局債務(wù)工具結(jié)算系統(tǒng)（以下簡(jiǎn)稱CMU）的銀行間市場(chǎng)債券，包括國(guó)債、央行票據(jù)、地方政府債券、金融債券、公司信用類債券、同業(yè)存單等銀行間買斷式回購(gòu)可交易券種。
回購(gòu)利率、回購(gòu)期限、首次結(jié)算金額、到期結(jié)算金額、回購(gòu)利息等其他交易要素相關(guān)定義和要求遵照《全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心買斷式回購(gòu)交易指引》（中匯交發(fā)〔2024〕350號(hào)，以下簡(jiǎn)稱《買斷交易指引》）有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。
四、 交易及結(jié)算
同業(yè)拆借中心為境外機(jī)構(gòu)投資者開(kāi)展債券通項(xiàng)下離岸債券回購(gòu)提供交易服務(wù)。初期采用請(qǐng)求報(bào)價(jià)交易方式。請(qǐng)求方可通過(guò)接入同業(yè)拆借中心系統(tǒng)的境外電子交易平臺(tái)等發(fā)送請(qǐng)求報(bào)價(jià)及回復(fù)確認(rèn)，離岸債券回購(gòu)流動(dòng)性提供商作為報(bào)價(jià)機(jī)構(gòu)通過(guò)同業(yè)拆借中心系統(tǒng)向請(qǐng)求方進(jìn)行報(bào)價(jià)回復(fù)。請(qǐng)求報(bào)價(jià)支持交易分倉(cāng)和擔(dān)保品籃子等功能。
交易達(dá)成后，交易雙方應(yīng)及時(shí)通過(guò)CMU辦理結(jié)算。
五、 其他
債券通離岸回購(gòu)業(yè)務(wù)上線初期免收交易手續(xù)費(fèi)，后續(xù)如調(diào)整收費(fèi)將另行通知。
本通知未盡事宜，應(yīng)遵照《買斷交易指引》及其他相關(guān)規(guī)則、指南等執(zhí)行。
六、 聯(lián)系人信息
張雅珺 021-38585346
連 ?婧 021-38585373
孫 ?靜 021-38585481
特此通知。
全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心
2025年2月10日
